キーバンク(KeyBank)
米国オハイオ州クリーブランドに本社を置く米国の地方銀行で、米国で25番目の大きさである。
上場企業であるキーコープの傘下であるキーバンクは、クリーブランドに本社を置き
ソサエティ・ナショナル・バンク
を運営していた
ソサエティ・コーポレーション
と、アルバニーに本社を置く
キーコープ
が1994年に合併して設立された。
同社は現在、1,000を超える支店と40,000台のATMを運営しており、そのほとんどは米国中西部と北東部に集中している。
また、太平洋岸北西部、アラスカ、コロラド、テキサス、ユタでも営業している。
収益 62億ドル(2020年)
営業利益 2,333,000,000米ドル(2022年)
純利益 17億800万ドル(2019年)
総資産 1,710億ドル(2020年)
総資本 176億8,800万ドル(2020年)
従業員数 16,975人 (2022年)
キーバンクは、オハイオ州クリーブランドの
ソサエティ・コーポレーション(「ソサエティ・バンク」)
とニューヨーク州アルバニーの
キーコープ(「旧キーコープ」)
の合併により1994年に設立されたキーコープの主要子会社である。
この合併により、キーは一時的に米国で10番目に大きな銀行となった。
キーバンクのルーツは、1825年にニューヨーク州アルバニーに設立された
コマーシャル・バンク
と、1849年に設立されたクリーブランドの貯蓄協会にまで遡る。
ソサエティ・フォー・セービングスは1849年に
サミュエル・H・マザー
によって設立された相互貯蓄銀行として始まった。
1867年、この小規模ながら成長を続ける銀行は、パブリックスクエアにクリーブランド初の超高層ビル、10階建てのソサエティ・フォー・セービングス・ビルを建設した。
当時、ニューヨークとシカゴの間に最も高い建物を建てたにもかかわらず、銀行はほとんど拡張を避けていた。
その側面は、1949年に100周年を祝ったとき、預金残高が2億ドル(2023年には約20億3000万ドル)を超えたが、まだオフィスが1つしかなかったという事実によって強調される。
この保守主義により、銀行は多くの不況や金融恐慌を回避することができた。
1958年、ソサエティは相互銀行から公開会社に転換し、ソサエティ・ナショナル・バンクの名で1958年から1978年の間に12のコミュニティバンクを買収して急速に成長した。
1979年から1989年にかけて、同社は再び急成長を遂げ、数十の小規模銀行を買収し、10億ドル相当の合併を4件完了させた。
最も有名なのは、1986年のクリーブランドに拠点を置く
セントラル・ナショナル・バンク
との合併である。
1987年、ソサエティのCEO
ゴードン・E・ヘファーン
が引退し、ロバート・W・ギレスピーが後任となった。
ギレスピーは42歳であったが、5年以上にわたり会長職を務め、重要人物であった。
ギレスピーは大学院の研究を終える間、お金を稼ぐためにソサエティで出納係として働き始めたという経歴の持ち主だ。
ソサエティ・コーポレーションは1990年にオハイオ州トレドに本拠を置く
トラストコープ
を買収した。
1991年9月に持ち株会社のアメリトラスト・コーポレーションを買収した。
アメリトラストは1940年代から1970年代後半にかけてオハイオ州最大の銀行であった
クリーブランド・トラスト・カンパニー
の後継であった。
アメリトラストとの取引により、ソサエティは大規模な地方銀行としての地位を確立したが、不動産 ローンの不良により足場が不安定になり、1990年にアメリトラストのジェリー・V・ジャレット会長が辞任を余儀なくされた。
さらに、ギレスピーは、クリーブランド・トラストにも入札したソサエティのより大きなライバルである
ナショナル・シティ・コーポレーション
を上回る入札を行った。
1825年、ニューヨーク州知事デウィット・クリントンは、アルバニー商業銀行設立法案に署名した。
1865年、商業銀行は1864年の国立銀行法に基づいて再編され
アルバニー国立商業銀行
に改名され、100年以上後、国立商業銀行はシラキュースの
ファースト・トラスト・アンド・デポジット
と合併し、1971年に
ファースト・コマーシャル・バンク
となった。
それでも89の支店を持つニューヨーク州の小規模な銀行であった。
ビクター・J・ライリー・ジュニアは1973年に社長兼CEOに就任し、1979年にファースト・コマーシャルの名称を
キー・バンク・インク
に変更、買収を通じてキーを成長させる計画に乗り出した。
1970年代半ばから1980年代初めにかけて、同社はニューヨーク州北部で数多くの買収を行った。
1980年代初めには、ライリーはニューヨーク州外に目を向け、メイン州での買収でキーの拠点を拡大し、最終的にはマサチューセッツ州とバーモント州に支店を開設した。
しかし、1980年代半ばまでに、ニューイングランドの銀行規制当局は、ニューヨークを拠点とする銀行が同地域の首都をコントロールしていることに疑いの目を向け始めた。
それに加え、買収対象をめぐる競争が激化したため、ライリーは事実上北東部を放棄することになった。
代わりに、彼は太平洋岸北西部に獲物を探し始めた。
ライリーは、田舎やサービスが行き届いていない地域にターゲットが豊富な環境を見つけ、ワイオミング州、アイダホ州、ユタ州、ワシントン州、オレゴン州の小規模銀行を次々と買収した。
さらに、アラスカ州の銀行2行を買収するところまで行き着き、マスコミや銀行業界で激しく非難された。
型破りな戦略によりライリーは1985年から1990年までのわずか4年間でキーの資産を30億ドルから150億ドルへと5倍に増やした。
1990年代初頭の不況で多くの銀行が揺れたが、キーには十分な資本があった。
同社は政府から破綻した貯蓄銀行2行、
エンパイア・フェデラル・セービングス・アンド・ローン銀行
ゴールドーム・セービングス・バンク
の資産を購入した。
1992年3月には、ワシントンでの存在感を高めるため、タコマに本拠を置く
ピュージェット・サウンド・バンコープ
を8億720万ドル(2023年には約15億7000万ドル)で買収した。
また、1992年、キーはフォートコリンズの
ホーム・フェデラル・セービングス
を買収し、コロラド州への初進出を果たしたことで、キーはすぐに約700の銀行支店を抱えるようになった。
その結果、2 つの別々の銀行ネットワークが 1 つの企業傘下に統合された。
この戦略は地域の景気後退の影響を受けなかっただけでなく、主にサービス提供地域の顧客に融資することで不良債権を回避した。
キーが銀行を買収したとき、銀行の人員の大半はキーに引き継がれました。
ライリーは、新しい領域に進出し「人員の入れ替えを始めた」銀行は、コミュニティ バンクとしてのブランドを確立できないと主張した。
1993年までに、地方経営と最小限の技術による地方戦略により、キー銀行は非常に収益性の高い銀行となった。
しかし、ライリーとCFOのウィリアム・ドハティにとって
15%の自己資本利益率の目標
を維持することは難しくなり、投資家は長年の高成長の後、キー銀行の株に冷ややかになった。
キー銀行は、より迅速な信用スコアリング、ローンサービス、回収能力によって融資プロセスをスピードアップし、強化するビジョン2001コンピュータシステムのテストを開始した。
ギレスピーはソサエティを中西部の地域大手に育て上げたが、同行を大手リーグに押し上げたいと考えていた。
同様の野心を持つキー銀行が適切なパートナーだと結論付けた。
ソサエティとキーはギレスピーの勧めで1990年に協議を行ったが、ライリーは明らかに相乗効果のある、より小規模で利益率の高い買収路線を続けることにした。
しかし、1993年秋には合併の可能性が報じられた。
キーは資産260億ドルで全米第29位の銀行であり、ソサエティは資産320億ドルで第25位だった。
両行とも見通しを改善するために合併を必要としていた一方、キーは62歳のライリーの後継者が定まらず、後継者計画を必要としていた。
1993年6月のある週で、ポストは空っぽになった。
前年に雇われた最高銀行責任者のジェームズ・ウォーターストンが辞職し、大規模銀行を経営するという目標の達成ペースに不満を表明した。
また、ワシントンのキーバンクの代表ハンス・ハルジョは、本社をシアトルからタコマに移転する争いで解雇された。
キーバンクは、離れたオフィス同士を接続するために技術インフラのアップグレードを行わなければならないことも明らかになった。
この一方で、ソサエティはさらなる成長を求め、オハイオ州、ミシガン州、インディアナ州のいわゆるラストベルト州以外への進出を切望していた。
合併は1993年10月初旬に発表され、最初にライリーが動いた。
彼はワイオミング州での乗馬事故で腰を骨折した後、アルバニーの自宅で療養中にギレスピーに電話をかけた。2人はすぐに取引の概要を練った。
両銀行の資産規模はほぼ同じで、地理的重複もほとんどなかったため、支店の売却がほとんど必要ない市場外の合併として宣伝された。
この合併により、文字通りメイン州ポートランドからオレゴン州ポートランドまで広がる580億ドルの巨大銀行が誕生した。
さらに、この取引により、両パートナーが抱えていた多くの弱点が埋められた。
ソサエティには2つの銀行を統合するためのコンピュータシステムとテクノロジーの専門知識があり、最高情報責任者の
アレン・J・グラ
がいた。
ライリーはまた、1980年代に大手航空会社数社が運航を開始し、キー幹部の空の旅を複雑にした質素なアルバニー国際空港を嘆いていた。
オハイオ州はニューヨーク州よりも州税が低かった。
最後に、ソサエティは最近、アルバニーで使用されていた質素な建物よりも大手銀行の本社にふさわしい高さ947フィートの超高層ビル、ソサエティセンター(現キータワー)を建設したばかりだった。
これらの問題により、合併後の銀行の本社にはクリーブランドが適した場所となった。
逆に、キーのブランドはより認知されていた。
この取引は対等合併として構成されました。合併後の銀行は KeyCorp の名称を引き継ぎ、旧 KeyCorp の定款に基づいて運営された。
ただし、名目上の存続は Society であった。
合併後の銀行はクリーブランドに本社を置き、Society の 1994 年以前の株価履歴を保持していた。
Society の名称は、Society の旧拠点でさらに 2 年間使用され続けましたのち1996 年 6 月に廃止され、定款が統合された。
ライリーは「新しい」キーコープの会長兼CEOに就任し、ギレスピーは社長兼最高執行責任者となった。
ライリーとギレスピーの両者からの保証にもかかわらず、アルバニー市と当時のマリオ・クオモ知事は、キーとその子会社がアルバニーの商業オフィススペースの10%以上を所有またはリースしていたため、合併は州都にとって悪影響になると公然と懸念した。
ただ、2014年までに、アルバニーの旧キーコープタワーにまだ拠点を置いていた非支店従業員は約225人だけだった。
ソサエティとキーは、規制当局の承認を得て、1994年3月1日に合併を完了した。
ライリーは1995年末にCEOを退任する予定だったがし、彼はそれを4か月早め、1995年9月1日に退任することを決めた。
ギレスピーがCEO、後に会長として指揮を執り、彼の弟子である
ヘンリー・マイヤー
がCOO、後に社長になった。
ギレスピーはソサエティバンクとキーバンクを統合しながら、キーを金融サービス大手にしようと試みた。1995年から2001年の間に、ギレスピーは9件の重要な買収と6件の売却を開始した。
2008年10月、キー銀行は不良資産救済プログラムから約25億ドル(2023年には約34億7000万ドル)の投資を受けた。
2011年3月、キー銀行はTARP資金を返済した最後の大手銀行の一つとなった。
2011年5月、キー氏は、前頭取のベス・E・ムーニー氏をトップ20銀行初の女性会長兼CEOに任命し、歴史を築いた。
2012年1月、キーはファースト・ナイアガラ銀行からニューヨーク州北部のHSBC銀行米国支店37支店を1億1000万ドルで買収した。
2013年5月、同社はバンク・オブ・アメリカから住宅ローンサービス権を取得した。
2015年1月、キーバンクはDEショー・リニューアブル・インベストメンツがアペックス・クリーン・エナジーから購入したバルコ風力発電プロジェクトの建設債務融資シンジケートに参加した。
2016年7月29日、キーコープは
ファースト・ナイアガラ銀行
を現金と株式で41億ドル(2023年には約51億ドル)で買収した。
この取引により、ニューヨーク州北部とニューイングランドでのキーの地位が強化され、フィラデルフィアとピッツバーグの両市に拠点を置くことで初めてペンシルバニア州に進出した。
この取引によりキーはピッツバーグ最大の銀行の一つとなり、かつては市内のライバルである
ナショナル・シティ・コーポレーション
の一部であった支店を獲得した。
ナショナル・シティ・コーポレーションは、2008年にナショナル・シティがPNCに買収された後、キーがPNCファイナンシャル・サービスから買収しようとしたものの、ファースト・ナイアガラに競り負けた。
その結果、キーコープは、旧キーコープの長年のライバルであった
マリン・ミッドランド銀行
の中核部分の多くを握ることになった。
5年前、ファースト・ナイアガラはHSBCバンクUSAのニューヨーク州北部の支店網の大半を買収していた。
HSBCバンクは1999年にマリン・ミッドランドから社名を変更していた。
キーは2012年にHSBCの支店37店を買収した。
この取引の一環として、ニューヨーク州エリー郡とナイアガラ郡にあるファースト・ナイアガラ支店18支店が反トラスト法違反を理由にノースウェスト貯蓄銀行に売却された。
2019年、キーバンクはコロラド州ボルダーに初の窓口なし支店を2019年5月13日に開設すると発表しました。
この支店には窓口の列の代わりに、顧客が「金融ウェルネスコンサルタント」として訓練された銀行員とやり取りできる個室のオフィスがある。
2019年9月、クリストファー・ゴーマンが社長に任命された。
2020年5月1日、クリストファー・M・ゴーマンは、30年以上の金融サービスの経験を活かし、キーコープの会長、最高経営責任者、社長に就任した。
2021年、キーバンクは52,366件の住宅ローンを組成し、総額は250億ドル(2023年には約277億ドル)となった。]
キーバンクは2023年6月にニューヨークを拠点とする高齢者向け住宅計画において高齢者向けに2100万ドルの融資オプションを提供した。
しかし、その年の5月には複数の団体が165億ドルの約束を破ったと主張した。